Война и погода встряхнут ваши акции
Торгующим акциями необходимо мыслить международными категориями и следить за развитием важных событий в других странах.
Выборы, перевороты и даже погодные условия за рубежом могут повлиять на фондовые рынки в целом, и особенно сильно – на определенные компании в зависимости от того, где они ведут свою деятельность, где берут сырье или продают товары и каким именно видом бизнеса занимаются.
Таким образом, важно проводить скрупулезное исследование тех компаний, в которые вы собираетесь инвестировать.
Выясните, каковы ее крупнейшие рынки экспорта, где находятся производственные мощности и на какие страны она полагается для импорта сырья. После этого следите за развитием ситуации в тех и соседних с ними странах.
Изменения в правительстве
Изменения в правительстве могут серьезно повлиять на акции, которыми вы торгуете, изменив их цену в произвольном направлении.
Вырастет ли цена акций или упадет, зависит от ожиданий трейдеров от новых лидеров страны.
Политическая нестабильность обычно ведет к большей волатильности цен акций, поскольку рынки ожидают определенности в развивающейся ситуации.
Если, к примеру, изменения в правительстве произошли из-за жестоких уличных протестов, акции могут очень сильно упасть при начале демонстраций, но потом могут начать резко расти, если трейдеры посчитают, что эти демонстрации приведут к установлению нового, лучшего правительства.
Дальнейшая нестабильность может последовать за установлением нового правительства, когда трейдеры попытаются выяснить будущую экономическую политику страны и оценить, насколько прочно новые лидеры сидят на своих местах.
Волатильность цен акций повышает риск, с которым трейдерам придется столкнуться при покупке или продаже акций. Однако она также представляет возможность для кратковременных трейдеров – особенно для тех, кто собирается открывать короткие позиции с этими акциями.
Даже мирные общие выборы могут оказать огромное влияние на цену акций. Если победитель на выборах в точности не известен – как, например, было в Италии на выборах в феврале 2013 года, – фондовые рынки могут пострадать, если трейдеры опасаются продолжительного периода нестабильности и политического бездействия.
Конфликты
Конфликты почти всегда негативно сказываются на фондовых рынках, но могут привести к неожиданным преимуществам в цене акций для определенных компаний.
Если, например, в конфликт оказываются втянуты поставщики жизненно важных товаров вроде нефти, цена на эти товары может резко возрасти.
В таком случае, производители этих товаров окажутся в выигрыше, если их собственное производство или инфраструктура, в которую они инвестировали, останутся незатронутыми.
Долговременные перспективы строительных или инжиниринговых компаний также могут улучшаться по мере подхода конфликта к концу, так как у них может появиться шанс выиграть контракт на восстановление ключевой инфраструктуры вроде дорог, госпиталей и аэропортов.
Погода и природные катастрофы
Капризы природы, например тайфуны и землетрясения, сеют хаос в странах, причиняя многомиллиардный ущерб и приводя к прекращению экономической активности.
Однако как и в случае с конфликтами, обычно где-нибудь находится возможность для торговли акциями.
Фондовый рынок Токио резко вырос более чем на 20% за два дня сразу после крупного цунами, которое обрушилось на восточное побережье Японии в марте 2011 года, тогда как FTSE 100 потерял десятки миллиардов фунтов в рыночной цене.
Поскольку цунами также вызвало расплавление в крупной атомной электростанции, уверенность в мировой индустрии атомной энергетики резко упала, после чего несколько стран объявили о прекращении постройки АЭС.
Компании, так или иначе связанные с атомной энергетикой, – строящие реакторы, муниципальные предприятия и добытчики урана – лицезрели падение своих акций.
Цены на газ, однако, резко подпрыгнули, поскольку ожидается, что необходимо будет больше газа для замены атомной энергии, и это помогло поддержать цену акций производителей газа, когда глобальные фондовые рынки падали.
Когда происходят подобные события, нужно помнить не только о компаниях, страдающих от этого, но и о тех, которые могут получить преимущество.
Погода может влиять на цену товаров и в менее экстремальных формах. Случившаяся прямо перед сбором сельскохозяйственных культур вроде пшеницы засуха, например, может создать дефицит и увеличить цену. Похожим образом идеальные погодные условия приведут к небывалому урожаю, в результате чего предложение окажется больше спроса, а цены упадут.
Это повлияет на цену акций компаний, которые производят или потребляют товар, или каким-либо иным образом связаны с ним.
Выводы
Из этого урока вы узнали, что ...
- ... торгующим акциями необходимо принимать во внимание международную перспективу и следить за развитием важных событий в других странах;
- ... выборы, перевороты и даже погодные условия за границей могут повлиять на фондовые рынки в целом и особенно сильно – на определенные компании;
- ... таким образом, нужно проводить тщательное исследование любых компаний, в которые вы собираетесь инвестировать, определяя их крупнейшие рынки экспорта, местонахождение производственных мощностей и страны, из которых они импортируют сырье, – и после этого следить за развитием событий в тех странах;
- ... изменения в правительстве могут серьезно повлиять на стоимость акций;
- ... вырастет или упадет ли цена акций – зависит от того, чего трейдеры ждут от новых глав государства;
- ... политическая нестабильность обычно делает цену акций более волатильной, поскольку участники рынка ждут, пока в развивающейся ситуации не возникнет определенность;
- ... волатильность цены акций повышает риск, которому подвергаются трейдеры при покупке или продаже акций, но также может оказаться и хорошими условиями для кратковременной торговли;
- ... конфликты почти всегда негативно сказываются на фондовых рынках, но могут привести к неожиданным преимуществам в цене акций определенных компаний;
- ... капризы природы вроде тайфунов и землетрясений могут посеять хаос в стране, вызывая ущерб в миллиарды долларов и приводя к огромным спадам на фондовых рынках. Для некоторых компаний это будет губительным, для других – выгодным;
- ... погода также влияет на спрос и предложение на определенные товары – это сказывается на стоимости этих товаров, а также на стоимости акций компаний, которые их производят или потребляют.