Welcome to Tradimo! Here is our special offer for new users: Buy your first course now and get 10% off! 

Торговля спредом минимизирует маржу, волатильность и риск

Торговля спредом требует меньше маржи, снижает риски

Торговля спредом это хеджированная стратегия, которая снижает маржинальные требования, одновременно снижая риск и волатильность.

Как мы видели, брокеры, которые используют портфельную маржу и SPAN, предоставляют маржу на основе риска и волатильности отдельных позиций на маржинальном счёте. По мере того как портфель становится более волатильным возрастает маржа. Меньше волатильности приводит к меньшим маржинальным требованиям.

Один из способов снизить волатильность портфеля, и тем самым маржинальные требования, это использование спреда. Торговля спредов предлагает меньшую волатильность и меньшую маржу по сравнению с простой покупкой и продажей.

Что такое спред-трейд?

Спред-трейд – это одновременная покупка одного актива и продажа соответствующего обеспечения, обычно с использованием опционов или фьючерсов. Разница между ценами двух активов это и есть спред.

Спред-трейды пытаются получить прибыль больше от расширения или сужения спреда, чем от непосредственно колебаний цены базового актива.

Спред-трейды пытаются получить прибыль от расширения или сужения спреда

Спред обычно имеет гораздо меньшую волатильность, чем ту, что имеют отдельные инструменты, потому что два инструмента подвержены влиянию одних и тех же рыночных факторов. Два инструмента обычно коррелируют друг с другом – их цены двигают вверх и вниз похожим образом. Таким образом, короткая позиция по спреду хеджирует длинную позицию по спреду. В результате, маржинальное требование к спреду обычно гораздо меньше, чем комбинированные маржинальные требования к двум отдельным фьючерсным контрактам.

Что такое календарный спред?

Распространённый тип спреда это календарный спред – опционный или фьючерсный спред, который одновременно имеет длинную и короткую позиции по одному и тому же базовому активу, но с разными периодами экспирации. Идея в том, что разница во времени контрактов приводит к временному неравенству цен, которое со временем меняется, в результате принося прибыль инвестору.

Например, вы можете купить апрельские соевые бобы и продать октябрьские, предполагая, что расходящиеся цены сблизятся по мере прохождения через вегетативный период.

Что такое межрыночный спред?

Межрыночный спред предполагает покупку и продажу разных, но соотносящихся инструментов. Один контракт может иметь разные цены на двух разных биржах, и трейдер уверен, что неравенство цен носит временный характер. Например, трейдер может купить июньский контракт на кукурузу на Чикагской Товарной Бирже, и одновременно продать июньский контракт на Канзасской Бирже, ожидая, что длинная позиция будет расти, а короткая падать в цене.

Что такое межтоварный спред?

Межтоварные спреды это покупка определённого месяца поставки одного контракта и продажа другого, но каким-либо образом соответствующего контракта на тот же месяц поставки.

Примером межтоварного спреда может быть покупка неэтилированного бензина и продажа нефти, так как два товара обычно коррелируют, но могут встречаться временные дивергенции, от которых трейдер спредом может получить прибыль.

Markets.com

Markets.com
Minimum Deposit$100
Average Spread2,2 pips
RegulationCySEC, FSB
Founded2010

Why

Get 12-month Premium Membership for free. Deposit and send us an email to premium@tradimo.com to claim your free Premium Membership.

eToro

eToro
Minimum Deposit$200
Average Spread3 pips
RegulationFCA
Founded2008

Why

Get 12-month Premium Membership for free. Deposit and send us an email to premium@tradimo.com to claim your free Premium Membership.

show less